碳中和加持下的光伏行业 通往的是星辰大海

在“双碳”目标的引领下，推动光伏行业从高碳向低碳、从以化石能源为主向以清洁能源为主转变，已成为全球能源转型不可阻挡的历史潮流。立足新发展阶段，如何把握碳达峰、碳中和带来的巨大机遇，加快光伏投资步伐，推动光伏结构调整，提升清洁能源装机规模与效益，是行业和企业面临的一项重大而迫切的战略任务。

1、碳中和

我国明确提出力争2030前实现碳达峰，2060年前实现碳中和，对于发展中国家来说这是一个艰巨的任务，经济上升阶段伴随的是碳排放的增加；对于发达国家来说，他们已经完成了资本的积累，碳排放量在减少，它们最有动力去倡导全球的碳中和，通过环保政策来掣肘一些发展中国家的发展；从社会的发展的进程来看，发达国家掠夺了更多的资源、侵害环境的程度更深，应该承担起更多环境修复的义务。

要实现碳中和这一伟大的战略目标，推广新能源是重中之重，减少对石油、煤炭等污染型能源的依赖，这几年在政策引导下，传统汽车产业向新能源汽车转型，光伏、风电、水电的发展速度也是日新月异；尤其在光伏领域，我国在技术方面取得了领先优势，全球90%的光伏产业链及公司都在中国，在上一轮的光伏行业困境中，国内的公司存活下来了，取得了新的技术突破。

2、光伏行业的现状

光伏产业链主要分为硅料、硅片、组件，附带产业链包括胶膜、热场、逆变器、玻璃、储能等，这几年在光电转化效率上得到了大幅的提升，技术的突破、实现了降本增效，目前已经实现了光伏的发电成本已经和火电持平，未来行业的发展速度就像给人装上了翅膀、得到了质的飞跃。回望过去，技术上单晶代替多晶，单晶产值上涨了197%，从而诞生了以隆基为首的几年市值涨了几十倍的公司，未来这样的造富奇迹还会上演。

在储能方向上也有了新的技术突破，HTJ综合了晶体硅电池与薄膜电池的优势，具有转换效率高、工艺温度低、稳定性高、双面发电等优势，还有其工艺流程更简化，降本空间更大。

3、市场供不应求、高景气度

1-7月光伏新增装机为17.94GW，同比增长37%；1-7月份累计新增用户光伏装机达到7661MW，同比增长152%，在今年累计光伏新增装机中占比达约43%；从出口数据来看，7月光伏组件出口金额为166.7亿元，同比增长20%，逆变器出口金额为25.94亿元，同比增长31%，验证海外市场景气度上升。

近期光伏排产情况，9月份组件的一线龙头接近满产，公司组件开工率、排产绝对量大幅提升，计划单月排产4GW,光伏装机量超预期导致了龙2至龙6在9月份排产量均稳步提升，接近满产、开工率小幅提升。

4、行业未来

双碳目标下，光伏装机量每年都在稳步提升，根据美国能源部太阳能前景研究报告，预计2030/2050年光伏发电占比达到40%/45%左右，分解来看2021—2025年年均装机规模需超30GW；从近两年中国、欧盟的实际装机量来看均超市场预期。